上海农商行“溃堤”真相：是谁在裸泳？

摘要： 上海农商行巨额罚单：扩张野心下的合规“溃堤”2025年3月12日，上海农商银行收到了一份来自国家金融监督管理总局上海监管局的“大礼”——一张高达860万元的罚单。这并非孤例，2...

上海农商行巨额罚单：扩张野心下的合规“溃堤”

2025年3月12日，上海农商银行收到了一份来自国家金融监督管理总局上海监管局的“大礼”——一张高达860万元的罚单。这并非孤例，2024年12月该行及其浦东分行已分别被罚155万元和200万元。短短三个月内，累计罚款超过千万元。我个人认为，这不仅仅是几张罚单，而是上海农商银行乃至整个农商行体系在高速扩张中，内部风险控制体系崩溃的冰山一角。

谁在裸泳：高管治理的“纸牌屋”

18项违规行为，触目惊心。要我说，最让人无法接受的是“高管未经任职资格许可即履职”。这简直是对监管的公然挑衅！这说明了什么？说明上海农商银行内部，某些人根本没把监管当回事。这种漠视规则，胆大妄为的态度，是如何滋生的？更令人担忧的是，绩效薪酬体系竟然“严重违反审慎经营规则”。这简直是鼓励员工冒险，为了短期利益不顾一切！这种激励机制，简直是为日后的风险埋下了一颗定时炸弹。看看那些动辄几百万甚至上千万的高管年薪，他们真的对得起储户的信任吗？我对此深表怀疑。

风控是“皇帝的新装”？

再来看看那些所谓的“审慎经营”。九项违规，几乎涵盖了个人贷款、流动资金贷款、互联网贷款等所有重要业务领域。互联网贷款“本地化经营执行不到位”，说白了就是为了追求业绩，跨区域违规放贷，把风险扩散到全国各地。更可笑的是，董事长徐力先生在2024年业绩会上还大谈“风控扎实”是核心竞争力。现在看来，这简直就是啪啪打脸！贷款资金审核、信贷资产转让尽职调查等环节接连失守，所谓的风控，不过是掩盖内部腐败和管理混乱的一块遮羞布。

“引擎”失灵：财富管理变“危财”管理

上海农商银行一直将“财富管理”视为发展的“引擎”。但现实呢？理财业务违规频频。 “理财双录不规范”意味着投资者可能在不知情的情况下被忽悠购买了高风险产品。“未收取合格投资者证明材料”更是直接违反了投资者适当性管理要求，把不适合的“韭菜”拉进了高风险的“镰刀地”。更严重的是，在债券承销中漏计市场风险资本，简直就是财务造假！这种行为，不仅损害了投资者的利益，更是对整个金融市场的稳定造成了威胁。

冰冻三尺：历史遗留与制度性缺陷

上海农商银行的问题并非一朝一夕形成。2023年和2024年已经多次被罚，违规行为涉及房地产贷款、不良资产虚假转让、理财信息披露等各个方面。这说明什么？说明上海农商银行内部存在着深层次的制度性缺陷和历史遗留问题。合规文化缺失， “重业绩、轻合规”的思想根深蒂固。 2024年净利润增速大幅下降，不良贷款损失类余额激增的情况下，高管薪酬依然逆势上涨，简直是不可思议！这种激励机制，只会让那些高管更加肆无忌惮地追求短期利益，而置银行的长期发展和储户的利益于不顾。战略与执行脱节，上海农商银行口口声声说要“稳健发展”，但实际操作中却屡次突破审慎底线。拨备覆盖率骤降，核心一级资本充足率连续下滑，说明其风险抵御能力正在不断弱化。这种表里不一的做法，最终只会自食恶果。参考平安银行在2020年也出现过类似的情况，盲目扩张导致不良贷款率上升，最终不得不付出巨大的代价。 (数据来源：平安银行2020年财报)

行业警示：农商行的“成长烦恼”

上海农商银行的案例并非个例，而是整个农商行体系在快速扩张中面临的普遍问题。公司治理薄弱， 部分农商行虽然完成了股份制改造，但决策机制仍然受传统管理模式的束缚，效率低下，反应迟缓。科技能力滞后，互联网贷款管理漏洞频发，说明其数字化风控体系根本无法跟上业务创新的步伐。监管套利惯性， 农商行通过理财、同业等表外业务规避监管的现象屡见不鲜。这种行为，只会让风险更加隐蔽，最终酿成更大的危机。

我认为，上海农商银行的问题，绝不仅仅是几张罚单就能解决的。需要从根本上重构合规体系，重塑薪酬机制，升级风控技术，培育合规文化。监管部门也需要加强监管力度，对屡犯问题实施“穿透式”问责。只有这样，才能真正让合规成为农商行的“基因”，而不是“补丁”。